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À quels investisseurs ce nouveau produit s’adresse-t-il ?

Binance a lancé le trading d’options sur plus de 1.000 actions et ETF américains pour les utilisateurs éligibles hors des États-Unis. L’initiative illustre la dernière avancée des plateformes centrées sur les cryptomonnaies dans leur course pour proposer des produits de la finance traditionnelle à un public plus large.

Les opérations sur options seront proposées via le courtier Nest Trading, basé à Abou Dabi. La transmission des ordres, leur exécution, leur compensation, leur règlement et leur conservation seront assurés par Alpaca Securities, société enregistrée aux États-Unis.

Ce nouveau produit vient s’ajouter à l’accès déjà offert par Binance à plus de 7.000 actions et ETF américains. La plateforme élargit ainsi son offre sur les marchés de capitaux classiques, en complément des actifs crypto.

Que signifie une structure à livraison physique ?

Contrairement aux contrats à terme perpétuels adossés à des actions, ces options fonctionnent avec une livraison physique. En clair, lorsque l’investisseur exerce l’option, les actions sous-jacentes sont livrées ou doivent être remises.

Comment la hausse des volumes de trading soutient-elle cette stratégie ?

La société explique cette expansion par l’intérêt croissant pour les produits de finance traditionnelle sur sa plateforme. Selon les données de Binance, le volume des contrats à terme perpétuels TradFi (finance traditionnelle) a atteint 433 milliards de dollars en août, soit près de 15 fois le total de janvier.

  • Accès actuel aux titres : plus de 7.000 actions et ETF américains
  • Nouvelle couverture d’options : plus de 1.000 actions et ETF

Cette évolution montre que les plateformes d’échange crypto cherchent à dépasser leur rôle de simples lieux de تداول d’actifs numériques pour gagner aussi des parts de marché sur les instruments d’investissement traditionnels.

Quel niveau de concurrence sur le marché des actions tokenisées ?

D’après les données de RWA.xyz, la valeur distribuée du marché des actions on-chain a atteint environ 2,6 milliards de dollars. Ce chiffre marque une hausse notable par rapport aux quelque 346 millions de dollars observés à la même période l’an dernier.

Selon la même source, le volume mensuel de transferts a progressé de 93 % sur les 30 derniers jours, à 25,1 milliards de dollars. Le nombre d’investisseurs a également augmenté de 157 % pour atteindre environ 2,5 millions.

Quelles initiatives les concurrents ont-ils prises ?

La semaine dernière, Coinbase a transféré ses produits d’actions tokenisées B20 sur le réseau Base, offrant aux utilisateurs éligibles hors des États-Unis un accès 24 h/24 et 7 j/7 à des versions on-chain d’Apple, Nvidia, Meta et Alphabet. Kraken a, de son côté, ouvert en août plus de 7.000 actions cotées aux États-Unis à ses clients européens éligibles. Robinhood a également annoncé en juillet de nouveaux jetons d’actions de nouvelle génération, avec Robinhood Chain, pour les utilisateurs éligibles de plus de 120 pays.

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