Yapay zeka yatırımlarında talep güçlü kalıyor

Veri merkezleri tarafındaki yatırım iştahı, tedarik sorunlarına rağmen hız kesmiş görünmüyor. Justin Hotard, CNBC’ye yaptığı değerlendirmede sektörün bugün aşırı kapasite oluşturduğu görüşüne katılmadığını, mevcut kısıtlar kalksa müşterilerin çok daha hızlı yeni kapasite devreye alabileceğini anlattı.

Hotard’a göre bu tablo, yapay zeka altyapı genişlemesinin halen erken aşamalarında olunduğunu gösteriyor. Üst düzey yöneticiler arasında yapay zeka yatırımlarının temposuna ilişkin tartışmalar sürse de, Nokia cephesi talebin canlı kaldığı mesajını veriyor.

Kurulum hızını hangi kısıtlar sınırlıyor?

Nokia CEO’sunun işaret ettiği başlıca engeller, donanım arzı ile enerji erişimi etrafında toplanıyor. Özellikle yapay zeka odaklı veri merkezi projelerinde şu başlıklar öne çıkıyor:

  • Temel bellek çipleri tarafındaki arz eksikliği
  • Yeni kapasiteyi destekleyecek enerji tedarikindeki yetersizlikler

Hotard, müşterilerin uygun koşullar oluşması halinde veri merkezlerini “iki kat daha hızlı” kurabileceğini söyledi. Bu değerlendirme, sektörün önündeki temel sorunun talep zayıflığı değil, kurulum takvimini uzatan fiziksel ve operasyonel darboğazlar olduğuna işaret ediyor.

Nokia’nın AI altyapı rolü yatırımcı ilgisini artırdı

Şirket hangi alanda konumlanıyor?

Nokia, veri merkezlerindeki çip raflarını birbirine bağlayan bağlantı teknolojileri ile farklı lokasyonlardaki veri merkezlerini bağlayan altyapı çözümleri sunuyor. Bu konum, şirketi yapay zeka patlamasında doğrudan çip üretmeyen ancak altyapıdan gelir elde eden önemli oyunculardan biri haline getiriyor.

Piyasa tarafında da bu dönüşümün karşılık bulduğu görülüyor. Nokia hissesi son bir yılda yaklaşık %130 yükseldi. Bu performans, yatırımcıların şirketin yapay zeka altyapı harcamalarından daha fazla pay alabileceği beklentisini fiyatladığını gösteriyor.